개미는 오늘도 뚠뚠, 오늘도 역시나 많은 가르침을 주셨답니다. 초보 주린이라면 꼭 알아야 할 재무제표 보는 법 대해 알아보는 시간 가져볼 텐데요. 용어는 물론이고, 어떻게 해석해야 하는지 어떤 데이터가 투자자에게 좋은지에 대해 명쾌한(?) 해석까지 함께 정리해 들리게요. 그럼 바로 확인해 볼게요.
재무제표 용어 정리
- PER = 시가총액 /순 이익
Price (주가) / Earning (수익) / Ratio (비율)
= 순이익으로 주가의 가치를 평가한다
코스피 상장 기업들의 평균 PER(= Market PER)은 대략 10-12배 정도 됩니다.
- PBR = 시가총액/순 자산 (PBR 기준은 1)
Price to (주가)/ Book-value(순 자산=자본)/ Ratio (비율)
= 장부 가격으로 주가의 가치를 평가한다
코스피 상장 기업들의 평균 PBR (= Market PBR)은 대략 약 0.8배 정도 됩니다.
- EPS = 주당 순이익 (한 주당 순이익이 얼마인가?)
Earnig Per Share
- ROE = 자기 자본수익률 (자기 자본 대비 얼마나 벌었냐?)
Return On Equity
치킨집을 차리는데 5억을 넣었다, 순이익은 1억이 난다. ROE는 20. ROE는 높을수록 좋다.
- EV/EBITDA = 기업가치/현금창출 능력
EV (Enterprise Value) = 기업가치 / EBITDA= 현금창출 능력
즉, 지금의 현금창출 능력으로 이 기업을 사는데 몇 년이 걸리느냐를 나타내는 뜻
수가 낮을수록 좋다
(읽는 법^^ : 이브이 에비타)
재무제표 용어 해석
| 구분 | 의미 |
| ROE (자기자본순이익률) | 높을 수록 좋다 = 자기 자본금으로 더 많은 이익을 낸다는 뜻 |
| PER | 낮을 수록 좋다 = 순이익으로 시가총액을 빨리 커버함 |
| PBR | 낮을 수록 좋다 = 장부가치 대비 할인된 가격으로 거래된다는 뜻 |
| EPS | 높을 수록 좋다 = 한 주당 순 이익이 많다는 뜻 |
재무제표 용어에 대한 해석을 살펴보면 표와 같은 해석을 알 수 있습니다. 초보 주린이라면 위에 용어와 익숙해지는 것을 추천드려요.
✏️ 오늘의 주식 상식
1) 주식이 오른다
회사의 주식이 오르는데 대 주주가 모르는 경우도 있어요. 그래서 회사의 직원이나 대주주가 주식을 매도하는 경우가 있는데요. 이런 경우는 조심하라는 신호라 생각하세요. 참고로 5% 이상의 지분을 보유한 대주주는 지분변동 시 공시해야 하기 때문에 이 회사 대표가 현재 주식을 얼마나 보유하고 있는지 매도한 이력이 있는지 등 확인이 가능합니다.
2) 적전 흑전
영업이익을 이야기할 때 '적전, 흑전'이라는 표현이 나오면 유심히 지켜봐야 합니다. 적전 흑전이란 주가의 상승과 하락폭을 예상해 주는 지표가 되기 때문이다.
- 적전 흑전 = 적자였던 회사가 흑자로 전환된다.
3) 경기관련주
경기관련주란 경기에 민감한 주를 말합니다. 산업 이름 뒤에 경기를 붙여서 자연스럽다면 경기 관련주라 생각하시면 됩니다.
예시) 현대자동차, 철강, 조선, 반도체 등
이상으로 재무제표 보는 법에 대해 알아보았는데요. 각 지표별 의미와 해석에 대해 자세히 알아보았으니, 매수/매도 전 재무제표 확인하는 습관 잊지 마시기 바랍니다. 그럼 전 다음 시간에 또 유익한 정보 들고 올게요.
